09.06.2010
Источник: quote.rbc.ru
Регион: Россия

Аналитики Nomura понизили прогнозную цену бумаг компании "Вимм-Билль-Данн" на 2%, с 24,70 долл./ADR до 24,30 долл./ADR, сохранив рейтинг без изменений Neutral. Основным поводом для понижения прогнозной цены стало снижение прогноза доходности на акцию (EPS) на 2010-2011 гг. (на фоне дальнейшего роста производственной себестоимости молочных продуктов).

Как отмечают в банке, основанием для изменений прогнозов стали следующие факторы: смешанная картина, которую демонстрирует ключевой бизнес "Вимм-Билль-Данна" (рост затрат на сырое молоко против хороших объемов продаж по всем сегментам бизнеса компании и хорошей маржи в сегменте напитков); оптимистические ожидания консенсуса на 2010 год, которые, по мнению аналитиков Nomura, могут реализоваться в ближайшие несколько месяцев, а также оценка, которая не рассматривается ни как слишком завышенная, ни как достаточно привлекательная. В банке полагают, что после недавнего котировки бумаг "Вимм-Билль-Данна" в краткосрочной перспективе могут продемонстрировать отскок. Однако, скорее всего, они будут торговаться в установившемся диапазоне до тех пор, пока не утихнет вопрос с затратами на сырое молоко и не нормализуется рентабельность компании, полагают аналитики Nomura.

Согласно новым оценкам аналитиков Nomura, "Вимм-Билль-Данн" на настоящий момент торгуется с мультипликатором EBITDA 2010-11E на уровне 11,0х и 8,3х соответственно, что подразумевает премию 6-33% к аналогичным компаниям.

Чтобы оставить комментарий, пожалуйста, авторизуйтесь

20.10.2017

Субсидии на литр молока могут вернуть в бюджет-2018

Доработанный с учетом замечаний депутатов Госдумы проект федерального бюджета в части АПК предполагает возобновление погектарной поддержки и субсидирования товарного молока, сообщил The DairyNews член думского аграрного комитета Аркадий Пономарев. Открытым остается вопрос возмещения capex.
Шишкино, КФХ БОНДАРОВИЧ Е.А.
Адрес:  Забайкальский край, Читинский район, с Шишкино
ЭКОФАРМИНГ, ООО
Адрес:  г. Москва, ул. Первомайская Верхн, д. 49 корп. 2 пом. VI ком. 1А
НОБЕЛЬ-МОЛ, ООО
Адрес:  Орловская обл, Новосильский район, г. Новосиль, ул. Коммунаров, д. 50
ПРОГРЕСС, СПК
Адрес:  Тверская обл., Рамешковский район, с/п Некрасово, д Некрасово